Nokia通訊設備部門發展分析

營業概況

Nokia集團營業項目分為行動電話、多媒體、企業通訊設備 (Enterprise Solution)、通訊設備四大部門，並以行動電話為主，約佔總營業額61%，其次為通訊設備，約佔19%。Nokia通訊設備部門涵蓋GSM/UMTS行動通訊、固網通訊和FMC (Fixed-to-Mobile Convergence) 三大領域，產品類型包括GSM/UMTS Radio Access Network (簡稱RAN) 及 Core Network。至2006年上半年，全球共有逾120家行動通訊服務業者使用Nokia的RAN。對Nokia而言，通訊設備合約為其行動電話產品的行銷前鋒，尤其是新技術規格的行動電話，Nokia透過行動通訊設備的架設、測試，將行動電話優先售予其行動通訊設備客戶。2005年起，Nokia陸續接獲芬蘭Elisa和菲律賓PLDT等的FMC訂單，顯示FMC產品對於Nokia通訊設備部門的重要性逐漸提高。

事實上，Nokia通訊設備部門在1997~2002年曾面臨營業額持續衰退且虧損嚴重之窘境，因而數度計劃出售其通訊設備部門。為降低虧損額，Nokia大幅削減員工、降低成本，直至2002年下半年終於轉虧為盈。在2003~2004年期間，因西歐與中歐行動通訊服務業者加速建置WCDMA，東歐、亞洲與拉丁美洲GSM/GPRS/EDGE訂單增加，Nokia通訊設備部門的營業額與獲利進入一波成長期，然而到了2005年，因西歐WCDMA網路建置大多完成，使得營業額與淨利再度面臨衰退。為此，Nokia再度進行組織重整，除將研發部門移至印度與中國大陸，並在中國大陸設立3座工廠生產通訊設備零組件以及增加向亞太地區零組件採購量，藉由降低研發、硬體等成本以利低價爭取通訊工程進而提高利潤。因此2005年Nokia通訊設備淨利額下滑，利潤反而自13.8%增加至15.1%。

2004年起，Nokia開始專注於下一代行動通訊技術的研發。雖然Nokia為WiMAX Forum一員，並於2006年進行較大區域的 Mobile WiMAX (801.16e) 測試，但實際上Nokia仍以LTE (Long Term Evolution) 技術研發為主軸，並在2005年10月與Vodafone共同發表3G Evolution白皮書，以理論值最高可達100Mbps的LTE做為下一代行動通訊技術。

通訊設備主要市場與客戶群

Nokia 通訊設備銷售向來以西歐和拉丁美洲市場為主，自2002年來，亞洲與俄羅斯對Nokia通訊設備部門的重要性日增，俄羅斯為Nokia於東歐最重要市場，亞洲市場以中國大陸和泰國、菲律賓、新加坡等東南亞地區最重要。為發展中國大陸3G市場，2005年10月Nokia與普天在武漢成立合資公司 (49:51) 一方面藉此取得普天的TD-SCDMA技術，另一方面，自2006年起以普天的產品品牌「Potevio」銷售合資公司生產的WCDMA和TD-SCDMA網路產品與解決方案。

在西歐地區，Nokia GSM/GPRS/EDGE行動設備客戶群主要以北歐Finnet、TeliaSonera，德國T-Mobile，法國Orange和南歐TIM、Telefonica Moviles為主，並且與TIM、Telefonica Moviles合作關係延伸至拉丁美洲。自2003年起，Nokia積極發展WCDMA與DVB-H，先後與西歐行動通訊服務業者測試DVB-H網路。發展WCDMA之初，Nokia困難重重，一直無法突破關鍵技術難關，直至2003~2004年才峰迴路轉，WCDMA業務進而成為Nokia通訊設備部門主要營收。至2006年6月，Nokia於全球共建置59個WCDMA網路，在西歐則與Vodafone、H3G於WCDMA通訊設備密切合作，與Vodafone於WCDMA的合作關係則進一步延伸至日本和澳大利亞。

Siemens網路設備部門發展分析

營業概況

19世紀以通訊起家的Siemens集團，於21世紀早已發展成全方位的綜合集團，營業範圍分為自動控制、能源工程、交通運輸工程與設備、資訊與通訊、醫療與照明等十一大部門。

1999年Siemens將PC部門獨立出來並與Fujitsu成立50:50合資公司Fujitsu Siemens Computer。同年，Siemens將半導體部門獨立出來並易名為Infineon，2004年售半數股權，並於2004年10月將資訊與通訊部門改為通訊部門，並於2005年6月Siemens將行動電話部門售予BenQ。2006年1月至3月Siemens集團之營業額以通訊部門居最，自動控制與車用電子則分佔第二和第三。

Siemens通訊部門於2004年10月重組後，以固網與行動通訊通訊設備、資訊、電話與通訊系統 (又稱為Enterprise Network)、無線模組 (Wireless Modules)。2005年營業年 (至2005年9月30日止)，通訊部門營業額約佔Siemens集團總營業額16.3%，居11個營業部門之最。但其研發費用亦居Siemens集團之最，約佔該集團研發費用總額30%。同時，Siemens通訊部門營業額增加3%並達到131.4億歐元，訂單金額增加6%並達到138億歐元的情況下，營利卻大幅減少36%。雖然行動通訊設備訂單挹注，但Enterprise Network與固網通訊設備收益大幅減少並出現赤字。加上華為、中興異軍突起，全球固網通訊設備市場連年衰退，2G/2.5G行動通訊設備市場價格競爭日益激烈，大陸3G執照未發放等等問題，2005年Siemens 通訊部門利潤率自2004年的5.6%降至3.5%。為減輕固網通訊部分的虧損情況，2005年1月起，Siemens陸續裁減全球固網通訊部門員工約1,350名。

通訊設備主要市場與客戶群

Siemens通訊設備的主力市場在於西歐的德國、中歐的波蘭和捷克、東歐的俄國，以及亞太地區的台灣、大陸、香港和東南亞。雖然近年來致力耕耘亞太與非洲市場，但至今Siemens通訊部門仍以歐洲為主要市場；歐洲市場約佔Siemens通訊部門2005年營業額56%。

在固網產品方面，Siemens的通訊設備向來以固網通訊設備和Enterprise Solution著稱，其固網通訊設備已具有近160年悠久歷史。與其電話機「Gigaset」、企業通訊系統「HiPath」及CPE等產品相輔相成之下，Siemens固網通訊設備品牌「SURPASS」於全球固網設備市場排名第三，僅次Alcatel/Lucent和Cisco。Siemens固網通訊設備產品包括固線電話設備、固網通訊設備與IPTV等。至2006年上半年，全球共有約250名電信業者使用Siemens之SURPASS交換機等設備。2004~2005年起，歐美電信業者開始積極發展NGN，Siemens基於深厚的固網設備市場基礎，接連於2005年第一季起陸續接獲France Telecom之FMC、BT之NGN等大型訂單。至2004年3月於全球38個國家已有82家電信業者使用Siemens的NGN Switching，目前全球則有80家以上的電信業者使用Siemens的NGN Management「NetManager」。

在行動網路方面，Siemens遲至九十年代中期才進入行動通訊設備市場，但由於西歐與北美等成熟市場早已為Ericsson和Nokia等大廠地盤，因此Siemens一方面積極發展亞洲、東歐和非洲新興地區之GSM/GPRS/EDGE市場商機；另一方面，因具有交通運輸工程與設備和車用電子業務的優勢，Siemens成為全球最重要的GSM-R (GSM-Railway) 和WiFi-Railway供應商。

為能於3G迎頭趕上，Siemens採取透過合作和合資方式進入市場。早在全球開始發展第三代行動電話之初，Siemens即於1999年與NEC締結UMTS合作關係，一方面順利取得WCDMA技術，另一方面則共同爭取訂單。自2003年起接獲H3G、Vodafone、T-Mobile等西歐行動通訊服務業者訂單，並以基地台訂單為大宗。除此之外，Siemens並積極研發Mobile TV、WiMAX與TD-SCDMA網路技術，開發出「[email="WayMAX@vantage"]WayMAX@vantage[/email]」等WiMAX平台與相關產品。

其中，Siemens早自1998年即投入大量財力與人力研發TD-SCDMA網路技術，至2003年的研發投資已達1.7億歐元 (約2.1億美元)。2003年Siemens發展出TD-SCDMA基地站Node B NB-403TS。2004年2月，Siemens與華為在北京簽定合約成立合資公司(51：49)，合資金額達1億美元。透過合資公司，Siemens欲借重華為在TD-SCDMA的技術及市場經驗，以發展在中國大陸的TD-SCDMA通訊設備市場。然而，由於大陸3G執照至今遲遲未發，已使長期投下鉅額研發經費與人力的Siemens成本無法回收，並造成利潤負擔與虧損。

Nokia-Siemens Networks合資內涵分析

2005年3月，Siemens新總裁Kleinfeld一上任即明確制定利潤導向之企業政策，並於解決嚴重虧損的行動電話部門後，立即著手尋找通訊部門之買主，並且同時與Motorola和Nokia等接洽。歷經六個月與Nokia的洽商，終於在2006年6月中旬達成協議，將兩大集團的通訊設備部門獨立出來，成立50:50合資公司Nokia-Siemens Networks，總部設於芬蘭Espoo/ Helsinki，並且自2007年1月1日開始正式營運，由Nokia主導內部整併，Siemens負責財務監控。

合併主因

除了Siemens通訊設備部門自2004年以來嚴重虧損問題之外，促成Nokia-Siemens Networks合併的主要原因尚有：

新興業者進逼與買方市場成形

一方面，由於華為與中興等新興業者以低價的服務與硬體於全球通訊設備市場快速擴張版圖，造成通訊設備市場價格競爭日益激烈，並日益威脅Motorola、NEC和Cisco等通訊設備業者。另一方面，電信業者如Telefonica、AT&T、France Telecom、Vodafone和Verizon等等，經由併購方式成為全球電信業巨頭，因而對通訊設備價格漸有左右能力。新興業者異軍突起，加上電信業者對網路價格之主導權日益提高，已造成全球通訊設備市場價格下滑，尤其是成熟技術規格之通訊設備價格，例如2G/2.5G行動通訊設備、固線電話設備。以2006年第一季為例，雖然WCDMA RAN平均銷售價格上揚8%，但卻因2G/2.5G RAN價格慘跌而導致全球RAN平均銷售價格大幅下滑22%。為抵抗華為和中興等新興業者節節逼進，並有效降低成本以較低價格爭取訂單，Nokia與Siemens通訊設備部門繼Alcatel與Lucent之後合併為一。

FMC與NGN需求日殷

除了市場與價格壓力，全球電信服務市場對FMC與NGN需求日殷，亦是促成Nokia與Siemens合二為一的重要因素。全球行動通訊、固線電話和網際網路等通訊設備市場歷經多年齊頭並進後，開始匯聚走向相互融合的局面。Nokia雖然兼具行動與固網通訊設備技術與客戶群，並且早已將FMC列為其網路通訊設備未來發展重點，但其固網通訊設備部門較弱，客戶有限，極需相關技術、局端與終端產品 (尤其是CPE) 以及客戶群以補其不足，以面對電信服務市場對FMC與NGN日益提高的需求與商機。

合資公司發展重點

業務規劃

Nokia與Siemens合資公司包括Nokia之通訊設備部門以及Siemens通訊設備部門 (含Carrier Services)，但Siemens之電話與通訊系統 (Enterprise Network)、資訊與無線模組則不在合併之列。合併之後，Nokia-Siemens於全球將有逾300家行動通訊設備客戶與逾300家固網通訊設備客戶。

根據2006年6月19日Nokia與Siemens對外公布的藍圖來看，Nokia-Siemens業務範圍將分為三大部分：行動通訊設備、固網通訊設備 (含固線電話通訊設備和固網/無線網路通訊設備)和電信服務 (含行動通訊服務業者、固網通訊服務業者等Carrier Services)。依據2005年Nokia和Siemens營業狀況來看，行動通訊網路將佔Nokia-Siemens總營業額最大部分，比例達56%左右；其次則為行動通訊服務業者之Wireless Carrier Services，約佔22%。未來，固網通訊設備部門將因NGN的挹注而大幅成長，但，行動通訊設備部門仍將是Nokia-Siemens的主要業務。

若進一步依據產業內容細分，Nokia-Siemens未來業務重點將放在：WCDMA/HSPA、FMC、NGN、TV (含IPTV和Mobile TV) 以及LTE和WiMAX.等寬頻通訊設備與相關服務，而交通運輸之通訊網路與IP 通訊設備亦是發展重點。若以市場區域來看，Nokia-Siemens將以開發新興市場為主，以西歐、北美等成熟市場為輔。

公司整併要點

如何降低成本以提高競爭力，乃Nokia-Siemens整合重點之一。由於Nokia與Siemens通訊設備部門近年來皆加強向亞太地區採零組件以降低成本，因此採購方針相同之下，較易進行採購部門與政策的整合，並且易以量制價進而降低採購成本。如何有效的人力資源整合以降低成本，將是該合資公司整合重點，亦將是首當其衝的問題。合併後的Nokia-Siemens全球約有5.8萬名員工，其中，約4萬名員工來自Siemens，約1.8萬名來自Nokia。2007年至2010年Nokia- Siemens計劃裁減10%至15%員工，亦即6千至9千名員工，以達到每年節省15億歐元人事費用，尤其是重疊之研發人員與行銷人員。

Nokia-Siemens計劃，透過降低採購成本與人力整合，於2008~2009年恢復盈利。但於削減員工以降低成本之前，Nokia-Siemens的整併預計花費15億歐元，並且於合併後第一年和第二年 (2007年-2008年) 即需支付逾11億歐元的整頓費用。因此，Nokia-Siemens Networks是否能在兩年內有效進行整併而快速達到利潤目標，仍需一段時間觀察。

Nokia-Siemens Networks於通訊設備市場之可能定位

根據2005年Nokia與Siemens通訊設備部門營業額來看，合併後的Nokia-Siemens Networks將有158億歐元之營業額潛力，於2005年全球通訊設備市場僅次Alcatel/Lucent與Ericsson/Marconi。以2005年全球行動通訊設備市場為例，Nokia-Siemens Networks以近120億歐元之營業額與23%市佔率排名第二，僅次於Ericsson/Marconi，並拉大與Alcatel/Lucent距離。此外，Nokia-Siemens Networks之營業額於2005年固網通訊設備以34億歐元排名第三，於Carrier Services以近40億歐元排名第二。